Nettokäyttöpääoma sen koostumuksessa, laskennassa ja esimerkissä



nettokäyttöpääoma on erotus yhtiön juoksevien varojen, kuten käteisvarojen, myyntisaamisten (asiakkaiden maksamattomien laskujen) ja raaka-aineiden ja valmiiden tuotteiden varastojen ja niiden lyhytaikaisten velkojen, kuten velkojen, välillä..

Nettokäyttöpääoma on sekä yrityksen toiminnan tehokkuus että sen lyhytaikainen taloudellinen terveys. Jos yhtiön lyhytaikaiset varat eivät ylitä sen nykyisiä velkoja, velkojien maksamisessa saattaa olla ongelmia, tai se voi jopa mennä konkurssiin.

Useimmat hankkeet edellyttävät investointeja käyttöpääomaan, mikä vähentää kassavirtaa, mutta myös rahaa vähennetään, jos rahaa kerätään liian hitaasti tai jos myyntimäärät alkavat laskea, mikä aiheuttaa laskun. myyntisaamiset.

Käyttöpääomaa käyttämättömät yritykset voivat lisätä kassavirtaa puristamalla toimittajia ja asiakkaita.

indeksi

  • 1 Mikä se on ja mitä sitä käytetään??
    • 1.1 Luotettavuus
  • 2 Miten se lasketaan?
    • 2.1 Nettokäyttöpääoman indikaattori
  • 3 Esimerkki
  • 4 Viitteet

Mitä se on ja mitä sitä käytetään??

Nettokäyttöpääomaa käytetään yrityksen lyhyen aikavälin maksuvalmiuden mittaamiseen ja myös yleisen vaikutelman saamiseen yhtiön johdon kyvystä käyttää varoja tehokkaasti..

Nettokäyttöpääomaa voidaan käyttää myös arvioimaan yrityksen nopean kasvun kapasiteettia.

Jos yrityksellä on merkittäviä kassavaroja, sillä voi olla tarpeeksi rahaa liiketoiminnan nopeaan nostamiseen. Sitä vastoin mukautetun käyttöpääoman tilanne tekee epätodennäköiseksi, että yrityksellä on taloudellisia keinoja nopeuttaa kasvuvauhtiaan..

Kasvukapasiteetin tarkempi indikaattori on se, että myyntisaamisten maksuehto on lyhyempi kuin ostovelat, mikä tarkoittaa, että yritys voi kerätä rahaa asiakkailtaan ennen kuin se joutuu maksamaan asiakkailleen. tarjoajat.

Nettokäyttöpääoman määrä on informatiivisempi, kun sitä seurataan trendilinjalla, koska nettokäyttöpääoman määrän kasvu tai asteittainen väheneminen voidaan osoittaa ajan mittaan.

luotettavuus

Nettokäyttöpääoman määrä voi olla erittäin petollinen seuraavista syistä:

Luottolinja

Yhtiöllä voi olla käytettävissä oleva luottolimiitti, joka voisi helposti maksaa lyhytaikaisesta nettokäyttöpääoman laskennassa ilmoitetusta rahoituksen puutteesta, joten ei ole todellista konkurssiriskiä. Kun velvoite on maksettava, käytetään luottorajaa.

Tarkempi visio on tarkastella nettokäyttöpääomaa jäljellä olevan saldon avulla luottorajasta. Jos linja on melkein käytetty loppuun, likviditeettiongelma on suurempi.

poikkeavuuksia

Jos aloitat mittauksen tietyn päivämäärän jälkeen, mittauksella voi olla jonkin verran poikkeamaa, jota ei ole ilmoitettu käyttöpääoman nettomäärässä.

Esimerkiksi on mahdollista, että entinen suuri tili maksaa vain kerran ja sitä ei ole vielä maksettu, joten nettokäyttöpääoma on pienempi.

likviditeetti

Lyhytaikaiset varat eivät välttämättä ole kovin likvidejä. Tässä mielessä ne eivät välttämättä ole käytettävissä lyhytaikaisten velkojen maksamiseen. Varasto voidaan muuntaa vain käteisvaroihin välittömästi suurella alennuksella.

Lisäksi myyntisaamiset eivät ehkä ole perittävissä lyhyellä aikavälillä, varsinkin jos luottoehdot ovat liian pitkät.

Tämä on erityinen ongelma, kun suurilla asiakkailla on huomattava neuvotteluvoima liiketoiminnan suhteen. He voisivat viivästyttää niiden maksuja.

Miten se lasketaan?

Nettokäyttöpääoman laskemiseksi käytetään lyhytaikaisia ​​varoja ja lyhytaikaisia ​​velkoja seuraavassa kaavassa:

Nettokäyttöpääoma = Lyhytaikaiset varat - Lyhytaikaiset velat. siksi:

Nettokäyttöpääoma = Raha ja rahavarat + Sijoitettavat sijoitukset + Myyntisaamiset + Vaihto-omaisuus - Ostovelat - Kertyneet kulut.

Nettokäyttöpääoman kaavaa käytetään määrittämään yhtiön likvidien varojen saatavuus vähentämällä sen lyhytaikaiset velat.

Lyhytaikaiset varat ovat varoja, jotka ovat käytettävissä enintään 12 kuukauden kuluessa. Lyhytaikaiset velat ovat velkoja, jotka erääntyvät 12 kuukauden aikana.

Mikäli nettokäyttöpääoman määrä on olennaisesti positiivinen, se osoittaa, että lyhytaikaiset käytettävissä olevat varat lyhytaikaisiin varoihin ovat yli riittäviä lyhytaikaisten velkojen maksamiseen, koska maksut suoritetaan..

Jos luku on olennaisesti negatiivinen, on mahdollista, että yhtiöllä ei ole riittävästi varoja nykyisten velvoitteidensa maksamiseen ja että se voi joutua konkurssiin.

Nettokäyttöpääoman indikaattori

Käyttöpääoman indikaattori (lyhytaikaiset varat / lyhytaikaiset velat) osoittaa, onko yrityksellä riittävästi lyhytaikaisia ​​varoja lyhytaikaisten velkojensa kattamiseksi.

Hyvä käyttöpääoman suhde on 1,2 ja 2,0. Alle 1,0: n suhde ilmaisee negatiivisen nettokäyttöpääoman, jossa on mahdollisia likviditeettiongelmia.

Toisaalta yli 2,0: n suhde voi osoittaa, että yritys ei käytä ylimääräistä omaisuuttaan tehokkaasti tuottamaan mahdollisimman suuria tuloja.

Laskeva käyttöpääoman suhde on punainen lippu analyytikoille.

Voit myös harkita nopeaa suhdetta. Tämä on lyhyen aikavälin maksuvalmiuden happotesti. Vain rahat, vaihtokelpoiset sijoitukset ja myyntisaamiset.

esimerkki

Katsotaanpa esimerkiksi Paulan myymälää. Hän omistaa ja käyttää naisille tarkoitettua vaatekauppaa, jolla on seuraavat lyhytaikaiset varat ja velat:

Käteinen: 10 000 dollaria

Myyntisaamiset: 5 000 dollaria

Inventory: 15 000 dollaria

Velat: 7500 dollaria

Kertyneet kulut: 2500 dollaria

Muut kaupalliset velat: 5 000 dollaria

Paula voisi käyttää laskinta laskemaan nettokäyttöpääoman tällä tavalla:

Nettokäyttöpääoma = ($ 10,000 + $ 5000 + $ 15.000) - ($ 7,500 + $ 2500 + $ 5000)

Nettokäyttöpääoma = (30 000 dollaria) - (15 000 dollaria) = 15 000 dollaria

Ottaen huomioon, että Paulan lyhytaikaiset varat ylittävät sen lyhytaikaiset velat, sen nettokäyttöpääoma on positiivinen. Tämä tarkoittaa sitä, että Paula voi maksaa kaikki lyhytaikaiset velat käyttämällä vain lyhytaikaisia ​​varoja.

Toisin sanoen, myymälänne on hyvin nestemäinen ja taloudellisesti vakaa lyhyellä aikavälillä. Voit käyttää tätä ylimääräistä likviditeettiä liiketoiminnan kasvattamiseen tai laajempiin vaatekappaleisiin.

viittaukset

  1. Investopedia (2018). Käyttöpääoma. Otettu: investopedia.com.
  2. Steven Bragg (2017). Nettokäyttöpääoma. Kirjanpitotyökalut. Otettu osoitteesta accountstools.com.
  3. Rahoituskaavat (2018). Nettokäyttöpääoma. Takaisin: financeformulas.net.
  4. Oma kirjanpito (2018). Nettokäyttöpääoma. Otettu: myaccountingcourse.com.
  5. Harold Averkamp (2018). Mikä on nettokäyttöpääoma? Kirjanpitoasiantuntija. Otettu: accountscoach.com.